În câteva cuvinte
Consorțiul basc Sidenor, condus de José Antonio Jainaga, va achiziționa un pachet de 29,76% din acțiunile Talgo de la Pegaso pentru 156,7 milioane de euro, tranzacția urmând să fie finalizată până la 31 ianuarie. Acordul include condiții revizuite și vine pe fondul unei creșteri a acțiunilor Talgo la bursă.
Consorțiul basc, condus de Sidenor, va achiziționa o participație de 29,76% din producătorul feroviar Talgo de la investitorii Pegaso, care includ fondul Trilantic. Tranzacția, evaluată la 156,7 milioane de euro, ar urma să fie finalizată până la 31 ianuarie.
Condițiile acordului au fost revizuite, stabilind un preț fix de 4,25 euro pe acțiune, în creștere față de prețul inițial de 4,15 euro. O clauză variabilă a fost, de asemenea, introdusă, aplicabilă doar în cazul unei dezinvestiții ulterioare a unuia dintre noii acționari.
Această formulă facilitează o schimbare de control care a întâmpinat dificultăți în ultimele luni, influențată de factori precum politica tarifară a lui Donald Trump, întârzierile în livrarea a 30 de trenuri de mare viteză și problemele de refinanțare a unei datorii de 400 de milioane de euro a Talgo.
Grupul de noi investitori este condus de Clerbil, vehiculul președintelui Sidenor, José Antonio Jainaga, și include fondul public Finkatuz, precum și fundațiile bancare BBK și Vital. Aceștia vor achiziționa în total 36,8 milioane de acțiuni. Acordul nu menționează nicio participare a SEPI (Societatea de Stat pentru Participări Industriale), a cărei contribuție este condiționată de finalizarea investiției consorțiului basc.
La bursa de valori, acțiunile Talgo au înregistrat o creștere semnificativă, de 9,7%, ajungând la 2,94 euro la închiderea pieței, după anunțarea acordului. Această evoluție pozitivă este un semn al încrederii pieței în noua etapă a companiei.
Conform consilierului basc pentru Industrie, Mikel Jauregui, acordul reprezintă un "moment important" care deschide calea pentru finalizarea operațiunii în acest an. Următorul pas va fi convocarea unei Adunări Generale Extraordinare a Acționarilor Talgo, programată pentru mijlocul lunii decembrie, pentru a aproba noua structură de finanțare.
Talgo se confruntă cu un deficit de capacitate a fabricii și a înregistrat pierderi de 65,7 milioane de euro în primul semestru, comparativ cu un profit de 14,6 milioane de euro în anul precedent. Cu toate acestea, compania menține un portofoliu de comenzi la niveluri istorice, de 4.967 milioane de euro, cu planuri de a-l extinde la 7.000 de milioane în lunile următoare și de a viza oportunități de 11.600 de milioane în următorii doi ani.
